10000亿+,见证历史!权益类新基金彻底火了,影响亿万股民!
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公募权益基金正迎来历史少见的“高光时刻”。
自去年以来监管层提出大力发展权益类基金,公募积极转型发展权益产品,同时受益于权益市场明显回暖,公募基金赚钱效应显著,居民资产大类资产配置纷纷转向权益基金,爆款基金层出不穷,助推权益类基金规模大扩容,今年不过刚刚过半,权益新基金发行规模已迈进“万亿”大关。
权益基金大发展的趋势还在进行之中,目前市场观点认为权益基金或将迎来十年的黄金发展期,后续在发行中的权益基金不少都具备爆款潜质。而大发展应该健康发展,市场各方抓住市场难得机遇,多方面发力,引导行业和投资者长期投资,价值投资。
这1万多亿权益类基金主要投资在A股市场,影响到亿万股民的投资。
新发权益基金迈进万亿大关
2020年新基金发行一直是权益类基金唱主角,一季度就频频出现爆款基金发行热潮,7月更是将新基金发行热潮推高,几乎每天都有爆款基金出炉,成为历史上较为罕见的权益基金发行高潮期。
WIND数据显示,截至7月25日,今年以来已成立782只新基金,合计募集规模达1.46万亿元。从权益基金看,目前已成立的股票型和混合型基金数量分别为144只和330只,募集规模分别为2040.9亿元和7799.97亿元,这意味着权益基金发行总规模已达到9840.87亿元。
然而,因上周四及周五部分已经结束募集的新基金尚未发布成立公告,因此未能进入全部统计。上周四及周五同样诞生不少爆款,如上周四富国旗下新基金宣布提前结束募集,渠道消息称该基金募集规模逼近170亿;而上周五,更是有易方达、南方、富国、汇添富旗下科创板主题基金宣告“一日售罄”,这些基金募集上限均为30亿。也就是说,仅仅算上这5只主动权益基金,就将给今年权益基金带来近300亿的增量,今年权益新基金募集已超过了万亿。
对比历史情况看,这是历史上第二次出现权益新基金募集破万亿的情况,上一次出现在2015年牛市,当时权益基金同样上演的是爆款基金连环炸的行情,整体募集量级至少在1.4万亿以上。而今年尚有五个多月时间,若这一波行情还能持续,新基金发行热潮还将延续,今年大概率会超越2015年的纪录。
爆款基金频出
若单纯看权益基金(含指数型产品)发行情况,今年有15只基金募集规模超过100亿,其中成立规模最大的是南方成长先锋,成立规模达到321.15亿份。此外,汇添富中盘价值精选、鹏华匠心精选、华安聚优精选、易方达均衡成长、汇添富稳健收益成立规模均在200亿之上。
而若看单日认购数量,用配售比例推算,今年新权益基金认购规模更是不断破纪录。先是1月份成立的广发科技先锋,规模上限为80亿,因去年冠军刘格菘引来921.6亿资金追捧。2月份睿远旗下第二只基金睿远均衡价值三年发行,规模上限为60亿,但有1223亿的资金来认购。更火爆的是7月份鹏华基金经理王宗合的新基金鹏华匠心精选,当日引来了1371亿元的认购资金,刷新了新基金单日募集认购量纪录。而上一次新基金认购量超过千亿,还是在2007年QDII募集之时,当时纪录是单日引来了1162.6亿元。
同时,今年还有大批权益基金募集时,引来超300亿的认购资金。
汇添富权益基金新发破千亿
权益基金发行成为今年基金行业争夺的焦点
而从今年新基金发行市场来看,呈现出明显的“龙头效应”。投资者对于优质基金产品和优秀管理人的挖掘,让一些权益基金业绩有优势的基金公司获得更多市场份额。从主动权益基金IPO来看,2017年IPO规模排名前10的公司占全年IPO总规模仅为28.36%,到今年6月底,这一比例已经上升至60%左右水平。
而从今年情况看,汇添富发行权益基金已经超过1000亿,达到1180.83亿元,该公司旗下数个爆款产品,今年诞生15只的百亿基金中,汇添富占据六席,在行业内明显领先。易方达、鹏华、南方、广发、华安新发权益基金规模已经超过400亿。
业内人士认为,今年大型公司之间也出现了较大权益新基金募集规模的差异,可能会影响这些基金公司的行业排名,具体变化还有待最终数据来验证。
中行、建行、工行、招行
托管权益新基金发行总规模超1500亿
托管行往往是新基金发行的主力,从托管行所托管权益新基金的规模可以一定程度看出这一波银行的发行实力。
数据显示,截至7月26日,中行、建行、工行、招行今年托管权益新基金发行总规模超1500亿,其中最多是中行和建行,均超过1600亿。显然,在这一波发行中,国有大型银行的渠道优势明显,发售能力更强。
值得一提的是,今年渠道出现三大比较明显变化,一是更重视选择长期业绩优秀的基金经理的产品来托管和发行,更多从投资者利益出发;二是今年新基金发行的定期开放式基金、持有期基金明显增多,这类产品让投资者被动较长时间持有,避免“追涨杀跌”频繁交易可能带来的损失;三是限购较多,有些大型商业银行主动要求限购,而不是盲目将基金发行规模放在首位,更多保护投资者利益。
多因素助推爆款基金诞生
权益基金爆款频出,引起市场广泛关注,而出现这一现象,是多方面因素的共振。
“权益爆款基金频出是天时、地利、人和的结果”,盈米基金常务副总裁、FOF研究院院长施静表示,天时是从2019年以来,市场从底部快速上涨之后,一直在震荡中上行,尤其出现一批业绩优秀的基金经理管理的产品回报丰厚。地利是,无风险利率的下行,资管新规的执行,较高收益的刚兑产品稀缺,越来越多的资金发现承担一定波动,持有优质上市公司,可以获得满意回报,而公募基金可以帮助普通大众比较容易实现这类投资。人和是,销售机构对首发的重视,推荐中以过往业绩暗示未来收益及饥饿营销加持。这些爆款基金主要出现在过往业绩出色的明星基金经理的新发产品,或阶段涨幅较好的相关主题产品上。
Morningstar晨星(中国)基金研究总监王蕊也认为,这一方面受市场因素的影响,今年以来市场的赚钱效应使得投资者的乐观情绪相对高涨,无论是渠道、个人投资者还是基金行业从业者,都非常看好市场未来的发展,这也造成了只要是偏股型基金都非常好卖的盛况。另一方面,爆款基金背后一定程度上体现了投资者对历史业绩优秀的基金经理的追捧,在投资基金过程中更为重视基金经理的过往投资管理能力。
“爆款基金通常都拥有相同的基因,一是市场赚钱效应,二是绩优基金经理,三是销售渠道力推,三者缺一不可。”德邦基金品牌与营销负责人表示,2020年以来爆款基金频出,其根本原因还是在于市场赚钱效应明显。而从长期看,权益基金市场大有可为。
而从目前情况看,预计下半年基金销售大概率还会延续火爆态势。基金受到资金青睐,同时为市场带来更多增量资金,按照70%的股票仓位计算,今年权益基金至少将给股市带来7000亿的新“弹药”。
大发展更应健康发展
今年权益基金迎来难得的大发展,但行业更期待这一大发展是可持续的、健康的发展。这需要市场各方多方面发力,引导行业和投资者长期投资,价值投资。
“要健康发展,站在基金公司的角度,要坚持长期投资、价值投资的机构风格,避免散户化的投资思维和行为;要大力推动权益类基金的发展,增加市场中的机构资金占比;要大力推动投资者教育,引导客户的长期投资行为;要大力开发具有长期资金性质的机构客户;要大力推动具有长期功能属性的基金产品发展。从而提高资本市场中机构资金和长期资金的占比,降低市场交易频率和波动率,引领行业生态健康发展。”据北京一家基金公司市场人士表示。
而上海证券基金评价研究中心总经理刘亦千也表示,权益基金持续做大做强,首先加强自身投研实力,完善权益类产品线,为投资者提供丰富的优质基金产品。其次基金公司可以深入了解客户的需求,比如通过基金投顾、智能投顾等模式改善客户的购买体验。基金评价机构将在评价时保持长期性和中立性,通过长期评价引导投资者基金关注甚至重视公募基金长期投资、专业管理的价值;以及权益基金配置在对百姓理财、大众投资的重要意义。通过客观、中立的基金评价结果,帮助投资者识别基金产品,引导社会闲余资金向更优秀的基金公司、基金产品和基金经理集中,鞭策基金管理人优化基金管理水平,扶优抑劣,推动行业的健康发展。
此外,长城基金表示,发展权益类基金是推动资本市场深化改革的重要举措,是助力经济转型升级的重要手段。发展权益类基金可以有效提升专业机构投资者占比,优化投资者结构,降低市场波动率,更好地发挥资本市场优化资源配置的作用。同时,权益基金规模的壮大也有监管部门加强资本市场治理、让具有优秀投研能力的基金公司更好发挥专业优势,促进公募基金业生态健康发展的考虑。
来源:中国基金报
10000亿+,见证历史!权益类新基金彻底火了,影响亿万股民!
- 标签:泷川雅美bt
- 编辑:程成
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